מיקרון יכולה כעת לספק רק כשלושתיים מתוך הכמות הנדרשת של זיכרון לשוק.

מיקרון טכנולוגיה: מה אומרים המנהלים על גידול הוצאות היקף והחסר במטענים

נקודה עיקרית ירידה בשוק אחרי הודעות על הגדלת ההוצאות היקפיות החברה איבדה חלק מהערך השוקי. קיבולת נוכחית מנכ"ל סאנגיי מחרוטרה ציין שמיקרון מכסה כעת רק 50–67% ביקוש למטענים. השקעות דרושות כדי לענות על הביקוש הגובר, החברה חייבת להשקיע סכומים משמעותיים בהרחבת הייצור. בתקשורת CNBC הוא הדגיש: "אנו יכולים לשרת לקוחות מפתח רק בין חצי לשני שלישים מהצריכה שלהם".תחזית החסר ניהול מצפה שבסוף השנה הנוכחית יישאר חסר גם ב-DRAM וגם ב-NAND, והמצב ימשיך בשנה הבאה. מחרוטרה קרא את הפער ל"בלתי תקף".

למה עכשיו מתרחשת מחסור במטענים?
1. עדיפות DRAM
- הייצור של DRAM רווחי יותר ולכן משאבים (חומר גלם, ציוד) מועברים למקטע זה.
- זה גורם לחוסר ב-NAND ומעלה את המחירים שלו.

2. שינוי שוק
- רוב ה-DRAM הולך כעת לשוק השרתים.
- כתוצאה מכך נפגעות המכירות ל-PC ולסמארטפונים, שמקובלים בדרך כלל מטענים אלו.

3. שחיקה מהירה של SSD
- בחוסר ב-DRAM משתמשים יותר ב-SSD כזיכרון קבצים, מה שמאיץ את השחיקה שלהם.
- העלייה במחירי NAND מעלה גם את עלות אחסוני ה-SSD.

מה זה אומר עבור יצרנים סיניים?
- אפשרות להיכנס לשוק הבינלאומי – תנאים חדשים יוצרים הזדמנות לחברות כמו YMTC ו-CXMT לצאת מעבר לסין.
- הגבלות מצד ארה"ב – יצואם עדיין מוגבל במגבלות.
- לאחרונה ה-YMTC וה-CXMT הוסרו מרשימת הפנטגון, אך ייתכן שיחזרו אליה אם יש שינוי במסמכים הרלוונטיים.
- אי‑ביטחון עבור OEMs אמריקאים – חוסר ודאות לגבי זמינות המטענים מקשה על תכנון הייצור.

בקצרה
מיקרון מכירה שהכמויות הנוכחיות של ייצור מכסות רק חלק מהביקוש ויידרש להשקיע באופן משמעותי בהרחבה. החסר ב-DRAM וב-NAND צפוי עד סוף השנה ואחריה, כאשר השוק חווה פער "בלתי תקף" בין הצעה לביקוש. זה מוביל לעליית מחירי SSD והפחתת זמינות המטענים ל-PC ולסמארטפונים, ויוצר גם סיכונים וגם הזדמנויות עבור יצרנים סיניים בתנאי הסנקציות של ארה"ב.