הבינה המלאכותית הרס את שוק השיפורים העולמי, עצרה את הירידה ההכרחית בביקוש ברבע הראשון

תמונה מעודכנת של שוק הסמiconductors ברבעון הראשון של שנת 2026

לפי נתוני Central News Agency, הירידה המסורתית במכירות לאחר תקופת "האדמות" בחצי השני של השנה הייתה צפויה עבור רוב יצרני השבבים. עם זאת, הצמיחה הפעילה בתשתיות הבינה המלאכותית (AI) גרמה לשינוי הדינמיקה הזו: הדרישה למיקרו-שילובים ברבעון הראשון עלתה וצפויה להמשיך לגדול גם אצל שחקנים קטנים.

1. Vanguard International Semiconductor (VIS)
מדד תחזית נפח אספקה +1 – 3 % לעומת הרבעון הקודם מחיר ממוצע למכירה –3 – 5 % עקב שינויי מבחר הכנסות נשארות ברמת הרבעון הקודם או יורדות עד 4 %
גורמים מרכזיים:
- הגדלת הזמנות לשבבים לטלוויזיות וספרים אלקטרוניים.
- עלייה בדרישה מה-AI, במיוחד בתחום האלקטרוניקה החזקה.
VIS כבר פועלת במלאי מלא של קווי הייצור. החברה אזהרה על העלאת מחירים (10 – 15 %) החל מאפריל, שצפויה לשפר את מרווח הרווח שלה.

2. TSMC
TSMC, הבעלים של חלק מנכסי VIS, חוזה להכנסות רেকודיות ברבעון זה בזכות דרישה חזקה למרכיבים לתשתית AI. צפי עלייה בהכנסות הוא כ-4 %, מה שיוביל לטווח בין 34,6 ל‑35,8 מיליארד דולר.

3. PSMC
החברה התיוואנזית PSMC מתכננת גם היא העלאת מחירים:
- כבר מינואר מחירי דרייברים לתצוגות וחיישני מצלמה עולים.
- מרץ צפויה עלייה בעלויות האלקטרוניקה החזקה (מרכיבים מפלדת סיליקון בגודל 200 מ״מ).
שינויים אלה עדיין לא ישפיעו באופן ניכר על ההכנסות והנפחים של PSMC ברבעון הראשון.

4. UMC
UMC מתכוונת לשמור על מחירים ונפחי אספקה ברמת הרבעון הקודם, מה שיחושב כתקדמות לעומת הירידה העונתית (‑8 – 9 %) ברבעון הראשון האחרון. המנוע המרכזי לצמיחה הוא הדרישה למעבדי אותות לסמארטפונים ולדרייברים ל-paneles AMOLED, מיוצרים בטכנולוגיית 22‑nm.

סיכום:

למרות הירידה העונתית הרגילה, הפעילות בשוק AI מובילה לגדול ייצור ושינוי דינמיקה מחירים. VIS, TSMC, PSMC ו-UMC מציגות אסטרטגיות מגוונות – מהעלאת מחירים ועד יציבות נפחים – כדי לנצל את הדרישה המוגברת ברבעון הראשון של 2026.